PBK Advisors
Conversación confidencialConfidential conversation

M&A en tecnología · América LatinaTechnology M&A · Latin America

Vender tu empresa de tecnología es una decisión que se toma una vez. Technology M&A in Latin America is a decision you make once.

PBK Advisors es una boutique de M&A enfocada exclusivamente en empresas de tecnología de América Latina. Acompañamos a fundadores en la venta de su compañía, desde la valuación hasta el cierre, con la experiencia de quien ya estuvo del otro lado de la mesa. PBK Advisors is an M&A boutique focused exclusively on technology companies in Latin America. We advise founders selling their company and international acquirers and investors entering the region — with the experience of someone who has sat on both sides of the table.

Hablemos de tu empresaLet's talk Cómo trabajamos →How we work →
SectorSector Solo tecnologíaTechnology only Software & SaaS · Fintech · IT Services · Marketplaces · AI & Data · Cybersecurity
GeografíaGeography Solo América LatinaLatin America only Uruguay · Argentina · Brasil · Chile · Colombia · México · Perú
MandatosMandates Sell-side y buy-sideSell-side and buy-side Fundadores de la región · Adquirentes e inversores internacionalesRegional founders · International strategics, PE and VC funds

ServiciosServices

Un foco: que tu empresa de tecnología valga lo que realmente vale.One specialty: technology transactions in Latin America.

No somos generalistas. Trabajamos únicamente con empresas de tecnología de América Latina, con pocos mandatos a la vez, y cada proceso lo lidera personalmente Pablo Brenner.We are not generalists. We work only with technology companies in Latin America, take on a handful of mandates at a time, and every process is led personally by Pablo Brenner.

Sell-side · servicio principalSell-side

Venta de empresas de tecnología (M&A sell-side)Selling a technology company

La venta de una empresa no debería ser aceptar la primera oferta que llega. Requiere preparación, una valuación defendible, un mapa de compradores estratégicos y financieros dentro y fuera de la región, y una negociación que cuide tanto el precio como la continuidad del equipo y la cultura.Selling a company should never mean taking the first offer that arrives. It takes preparation, a defensible valuation, a map of strategic and financial buyers inside and outside the region, and a negotiation that protects price as well as the team and the culture.

Ver el proceso completoSee the full process
  • 01
    Valuación y preparaciónValuation and preparationDiagnóstico, normalización de números y narrativa de la compañía.Diagnosis, normalized financials and the company narrative.
  • 02
    Materiales de ventaMarketing materialsTeaser ciego, memorando de información (CIM) y data room.Blind teaser, confidential information memorandum (CIM) and data room.
  • 03
    Mapa de compradoresBuyer mapEstratégicos, fondos de private equity y adquirentes regionales e internacionales.Strategics, private equity funds and regional and international acquirers.
  • 04
    Negociación y cierreNegotiation and closingOfertas competitivas, term sheet, due diligence y SPA.Competitive offers, term sheet, due diligence and SPA.

Buy-side

Acquiring or investing in Latin American technology

For international strategics, private equity and venture funds looking at the region: we source proprietary opportunities, run first-pass screening and valuation, and lead the local negotiation — in Spanish and Portuguese, with a founder's read of the companies and the people behind them.

Discuss a buy-side mandate
  • 01
    Target sourcingProprietary deal flow from a 35-year network of founders and investors across the region.
  • 02
    Screening and valuationLocal market context, comparable transactions and red-flag review.
  • 03
    Founder approachDiscreet, founder-to-founder first contact that keeps targets engaged.
  • 04
    Negotiation and closingLOI, due diligence coordination and post-closing transition.
Buy-side

Adquisiciones en América Latina

Para estratégicos, fondos de private equity y venture capital que buscan adquirir o invertir en tecnología en la región: originación de oportunidades, screening, valuación y negociación local.

CapitalCapital

Levantamiento de capitalCapital raising

Preparamos a la startup para una ronda de venture capital: modelo financiero, pitch deck, identificación de los fondos adecuados para su etapa y acompañamiento en la negociación del term sheet.We get Latin American tech startups ready for a venture round: financial model, pitch deck, the right funds for the stage, and support through term-sheet negotiation.

EstrategiaStrategy

Consultoría estratégicaStrategic advisory

Para empresas de tecnología que todavía no piensan en vender pero quieren escalar: go-to-market, expansión internacional, estructura del equipo directivo y preparación anticipada para un futuro proceso de venta o inversión.For tech companies not yet thinking about a sale but wanting to scale: go-to-market, international expansion, leadership structure and early preparation for a future transaction.

Proceso de ventaSell-side process

Cinco etapas, un solo interlocutor.Five stages, one point of contact.

Un proceso ordenado genera competencia entre compradores y protege la confidencialidad. Este es el recorrido típico de un mandato sell-side con PBK Advisors.A structured process creates competition among buyers and protects confidentiality. This is the typical path of a sell-side mandate with PBK Advisors.

  1. PreparaciónPreparation

    Entendemos el negocio, normalizamos la información financiera y definimos el rango de valuación y los objetivos del fundador.We understand the business, normalize the financials and define the valuation range and the founder's objectives.

    Valuación · EstrategiaValuation · Strategy

  2. MercadoMarket

    Construimos la lista de compradores potenciales y los contactamos con un perfil anónimo que despierta interés sin revelar la identidad.We build the list of potential buyers and approach them with an anonymous profile that creates interest without revealing identity.

    Teaser ciegoBlind teaser

  3. ConfidencialidadConfidentiality

    Los interesados firman un acuerdo de confidencialidad antes de recibir información detallada de la compañía.Interested parties sign a non-disclosure agreement before receiving detailed information on the company.

    NDA · CIM · Data room

  4. OfertasOffers

    Coordinamos reuniones de gestión, recibimos ofertas indicativas y las comparamos en precio, estructura y encaje cultural.We run management meetings, collect indicative offers and compare them on price, structure and cultural fit.

    LOI · Term sheet

  5. CierreClosing

    Acompañamos la due diligence, la negociación del contrato de compraventa y la transición posterior.We support due diligence, the negotiation of the purchase agreement and the post-closing transition.

    Due diligence · SPA
Duración típicaTypical duration9 – 12 meses9 – 12 months
Pablo Brenner
Fundador & asesor principalFounder & lead advisor
Pablo Brenner

Quiénes somosAbout

Experiencia de fundador, no solo de banquero.A founder's experience, not just a banker's.

Pablo Brenner es un emprendedor tecnológico con más de 35 años de experiencia escalando startups. Ocupó roles ejecutivos en dos compañías que llegaron a cotizar en bolsa, invirtió en más de 20 startups, integró múltiples directorios y asesoró a empresas de tecnología en sus procesos de venta.Pablo Brenner is a technology entrepreneur with more than 35 years of experience scaling startups. He held executive roles at two companies that went public, invested in more than 20 startups, sat on multiple boards and advised technology companies through their sale processes.

Hoy lidera PBK Advisors desde Montevideo, donde acompaña a fundadores de tecnología de América Latina que buscan vender su empresa o levantar capital, y a inversores internacionales que quieren adquirir en la región.Today he leads PBK Advisors from Montevideo, advising Latin American technology founders who want to sell their company or raise capital, and international acquirers and investors looking to buy into the region.

  • Roles ejecutivos en dos empresas con IPOExecutive roles at two IPO companies
  • Inversor en más de 20 startups tecnológicasInvestor in 20+ technology startups
  • Miembro de múltiples directoriosBoard member at multiple companies
  • Red de fundadores e inversores en toda la regiónNetwork of founders and investors across the region
Agendar una conversaciónSchedule a conversation
“Un buen comprador no es el que paga más el primer día, sino el que hace que la empresa valga más después de la firma.”“The right buyer isn't the one who pays the most on day one — it's the one who makes the company worth more after signing.”
Pablo Brenner · PBK Advisors

ContactoContact

Empecemos con una conversación confidencial.Let's start with a confidential conversation.

Sin compromiso. Contanos brevemente sobre tu empresa y qué estás evaluando; respondemos personalmente en menos de 48 horas.No obligation. Tell us briefly about your company or your acquisition interest in the region; we reply personally within 48 hours.

OficinaOffice
Montevideo, Uruguay
AlcanceCoverage
Tecnología · América Latina · mandatos en español, inglés y portuguésTechnology · Latin America · mandates in English, Spanish and Portuguese

La información que compartas se trata con estricta confidencialidad.Everything you share is treated in strict confidence.